实力机构周末荐股精选

推荐机构    分析师    股票名称
中原证券    张刚     太钢不锈（０００８２５） 安徽合力（６００７６１） 中海发展（６０００２６）

上海证券    蔡钧毅    鲁阳股份（００２０８８） 合肥三洋（６００９８３） 东力传动（００２１６４）

民族证券    徐一钉    歌华有线（６０００３７） 晨鸣纸业（０００４８８） 中国联通（６０００５０）

华泰证券    周林     御银股份（００２１７７） 怡亚通（００２１８３）     北大荒（６００５９８）

方正证券    华欣     国药股份（６００５１１） 金风科技（００２２０２） 中国联通（６０００５０）

西南证券    罗栗     长航油运（６０００８７） 西藏天路（６００３２６） 中兴通讯（００００６３）

东方证券    沈阳     武汉健民（６００９７６） 欧亚集团（６００６９７） 武钢股份（６００００５）

银河证券    董思毅    众和股份（００２０７０） 涪陵电力（６００４５２） 华盛达（６００６８７）

高频荐股     中国联通（６０００５０）        

　　制表：魏静

　　中国联通（600050） 


　　公司是我国两大移动运营商之一，目前拥有GSM和CDMA两张网络，通信信号基本覆盖全国。CDMA这块业务已由投入期的亏损转为盈利，其对公司业绩的贡献达13％，由此可初步判定CDMA这块业务需求的市场培育期已进入新阶段。公司在3G通信建设中已经领先一步，去年10月率先获得澳门3G通信服务牌照。公司目前已完成上海地区2.75G通信网络升级，一旦3G业务开放，公司可在短时间内正式进入3G商用阶段。近期国家发改委负责人表示进一步推进电信体制改革，解决现行电信企业之间发展不均衡问题，预计两会后电信业重组将会进一步明确，中国联通作为国内唯一上市的电信企业，有望在重组过程中获得进一步发展空间。（方正证券 华 欣） 

　　公司拥有GSM和CDMA两张网络，实际控股的联通运营公司是中国唯一一家获准运营CDMA业务的公司。目前CDMA无线容量累计超过7000万户，为世界上规模最大的CDMA网络；截至2007年6月30日，公司的GSM用户达11257.0万户，CDMA用户达3906.2万户。公司具有全国性的CDMA1X网络，该网络升级到3G网络cdma2000 1X EV-DO只需要增加有限的设备，无需重新进行选址规划、架设基站等工作，这可为公司节省大量成本。未来中移动的回归、行业重组、3G发牌，将对公司产生正面积极的影响。不妨中线关注。(民族证券 徐一钉)


　　太钢不锈（000825）

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　　公司是全球最大的不锈钢生产企业,相比同业公司，公司不仅具有长期不锈钢生产技术经验积累带来的产品竞争力，还有丰富的钢铁原料资源，公司周边区域煤炭和铁矿资源非常丰富，铁矿石的自给率约为85%，在行业内处于领先水平。另外集团公司还与我国和全球镍、铬主要厂商保持长期的合作关系，这也保证了公司拥有低于行业平均水平的原材料采购成本。公司主营业务收入同比增长率、净利润同比增长率以及净资产收益率都远远高于行业平均水平。预计公司07、08年每股收益分别为1.54元和2.00元，该股近期蓄势震荡，有望继续走高，后市建议适当关注。

　　安徽合力（600761）

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　　公司推高机和正面吊等重装产品前景较好，与国外同类产品相比，公司产品性价比明显，公司该类产品配件的更换和维修优势十分明显，产品进口替代空间非常大，未来有望成为公司新的增长点。公司通过增加高附加值产品出口、扩大整机和零部件出口、加大海外市场开拓和国际化进程等方式拓展出口业务。公司的各种措施将降低人民币升值对公司出口业务带来的不利影响。此外，配件业务是公司的核心竞争力之一，公司的配件产品自制率高，这保障了整机产品的盈利能力，公司期望配件业务未来达到营业总收入的50%。该股近期调整较为充分，后市有望震荡走强，建议适当关注。

　　中海发展（600026）

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　　受益收购的42艘干散货船队今年年初全部投入运营及公司电煤包运合同运价提高14％，公司前三季度营业收入保持增长，同时净利润大幅上升除有收入增长因素外，还受益于良好的成本控制能力。锁定的运价及业务长单提供内贸煤运业务良好的经营稳定性，08 年公司电煤包运运价将有10％以上的升幅，业务量也将保持稳步上升，煤炭业务将保持良好发展态势。公司分别和首钢、宝钢、武钢等国内钢铁巨头签订进口铁矿石包运合同，而且公司也已订购了多艘超大型矿砂船，以满足国内钢厂进口铁矿石的需求。在“国矿国运”政策扶持和国际干散货运输市场高度景气双重利好下，铁矿石业务将成为公司未来收入和利润的主要增长因素。该股近期稳步攀升，预计后市仍有冲高的可能，建议适当关注。(中原证券 张刚)

　　鲁阳股份（002088）

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　　公司是国内最大的陶瓷纤维供应商和生产商，在国际上位列亚洲第一，世界第三，连续11年的产能和销售收入列全国首位，产品大量销往国外，国内为中国石化、宝钢等提供产品。公司的产品是轻型绝热的节能材料，在大力倡导节能环保的节约型社会发展中具有较高使用价值。公司已预告07年度的净利润增长将达到50%-80%，预期公司07年度每股收益将达0.95元，PE值在中小板公司中偏低，且未来业绩将在目前基础上保持稳定持续的增长，08年产能仍有持续释放过程。盘面显示，近期公司股价从低位有逐步复苏之迹象，结合公司所具备的业绩成长和主题运作的双重题材，且当前估值合理，后市可逢低中线关注。

　　合肥三洋(600983)

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　　公司是外资家电第一股，外方股东占据了第二、四、五、六位置。主要从事白色家电洗衣机、微波炉的生产销售，在行业内主要从事高端产品的开发，生产经营的毛利保持了50%的高水平，但市场占有率不高。07年三季度每股收益0.129元，每股净资产1.66元，净资产收益率7.81%；实现营业总收入同比增长20.6%，实现净利润同比增长15.18%。未来公司发展需要突破产能瓶颈，而多家外资股东的背景导致公司面临多种重组整合的前景预期。在家电行业整合浪潮风起云涌之际，公司的整合预期将有所提升，可逢低关注。

　　东力传动(002164)

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　　公司的主要产品为小型减速器、模块化减速电机、大功率重载齿轮箱，主要应用于冶金和矿山行业，在冶金行业的市场占有率为第三位。公司减速电机性能接近国际同类产品，且产品价格较低，具有很强竞争力，公司客户均为大型钢铁企业。07年三季度公司每股收益0.34元，主营业务收入同比增长28.31%，净利润同比增长72.64%。公司预计2007年度净利润比上年增长，业绩变动原因为业务规模扩大及产品结构优化，产品销售毛利率上升。公司募集资金将投向大功率重载齿轮箱和模块化减速电机，产能扩大，利润预期上升较大，可在调整中关注。（上海证券 蔡钧毅）

　　歌华有线（600037）

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　　公司最大的竞争优势在于垄断经营北京有线电视网，其他任何机构包括全国性的广电、网络公司、电视台等，要想进入北京市场，都必须采取与歌华有线合作的方式，实现利益共享。截至2007年上半年公司有线电视注册用户为334万户，2008年北京奥运会将给公司带来新的发展机遇。2007年1月公司与中央新影数字传媒公司签署协议，合作推广CCTV证券资讯道。公司通过拥有北广传媒数字电视公司33.33%股权，在数字电视产业链中由有线电视运营商进一步向多媒体信息综合服务提供商迈进。中线不妨关注。

　　晨鸣纸业（000488）

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　　公司年纸品产能超过300万吨，纤维板产能达到65万立方米、地板500万平方米，是全球造纸业50强之一，经济效益连续十一年居全国同行业领先地位。公司产品非常丰富，包括铜版纸、双胶纸、箱板纸、新闻纸、轻涂纸、书写纸和白卡纸等，拥有文化纸、白卡纸产能各40万吨，2007年以来白卡纸每吨累计提价500元。造纸行业转暖为公司业绩增长提供了宽松的外部环境，未来几年造纸行业的成长性将被资本市场发掘。公司公告称，预计2007年净利润同比增长50%—100%。中线不妨关注。（民族证券 徐一钉）

　　御银股份（002177）

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　　公司主要为ATM机提供运营服务，随着金融业发展的进一步加快，商业银行投放ATM机扩张物理网点的需求非常强烈，这将带动对ATM机的需求持续增长。由于公司在选点、运营服务和成本控制方面相对于竞争对手具有明显的优势，使公司在ATM制造和合作运营业务上都具有明显的成本优势，从而使公司市场份额将稳步提升。公司07年业绩快报中预计07年实现主营业务收入和净利润同比分别增长78.51%和72.81%，07年EPS为0.81元。从公司股价走势看，经过大幅调整后，投资价值显现，股价已企稳并有展开反弹趋势。

　　怡亚通（002183）

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　　公司作为一家商业模式独特、持续赢利的专业供应链管理综合服务领军企业，目前完全靠整合市场上各方面物流资源，为自己的目标客户提供度身量造的供应链管理综合服务。现代物流及供应链管理服务行业在全球范围内属朝阳行业，市场规模巨大，优势企业面临历史性发展机遇。创新、网络、高端客户群、一站式服务能力构成公司核心竞争力。公司在完成05-08年巩固完善期之后，将进入2009-2010年的多行业发展期和2010年以后的发展壮大期，营业额有望在06年基础上增长1.5倍。从公司股价走势看，经过快速调整后，走势已趋于稳定，后市值得关注。

　　北大荒（600598）

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　　公司是作为农业股板块的龙头股与第一大市值股票，随着人民币的持续升值，包括土地、劳动力在内的生产要素价格面临系统性的重估，生物能源更是对粮食消费格局产生了深刻影响，粮食价格长期上涨预期明确，这使得公司具备了相对清晰的长期增长背景，可以作为长期看好粮价的战略性配置品种。同时公司作为典型的“大集团、小上市公司”格局，北大荒集团的整体上市令二级市场充满想象预期。从公司股价走势看，近期相对指数有较强的抗跌性，并且在新年过后振荡上行，有望再次挑战前高。（华泰证券 周林）

　　国药股份（600511）

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　　公司属于医药产业的投资管理型企业，医药产业方面的各项具体业务主要在其控股、参股的公司中展开。公司主要从事的业务包括医药流通、医疗器械制造销售、医药制造三大类业务。其中，国药控股与国药股份两家公司的业务都包括药品纯销、药品调拨、药品零售三项。此外，公司在麻醉药分销领域的垄断经营是其最大特色。除麻醉药品等特种药品外，公司经销和代理以进口、合资药品为主。公司公布2007年业绩快报显示，2007年实现营业收入35.73亿元，同比增长27％；实现税前利润1.93亿元，同比增长68％；实现净利润12.9亿元，同比增长55％，每股收益0.973元。预计两会后新医改政策有望明确，国药股份作为我国北方医药商业优势龙头，值得重点关注。

　　金风科技（002202）

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　　公司是目前国内最大的风力发电整机研发和制造商，是国家风电装备制造行业的龙头企业，2006年公司市场占有率国内达到33%、全球达到2.8%，排名国内第一、全球第十,被评为中国最具发展潜力公司之一。随着化石能源短缺和价格上扬，环境保护压力持续增大，风力发电技术逐步成熟,成本也将逐渐降低，同时国家产业政策大力扶持，因而国内风电产业近年来呈现爆发式增长。公司拥有多年的风电设备制造和风电场开发、建设运行维护服务经验，募集资金的投入将实现公司向风电产业链横向一体化赢利模式的转变，这使公司成为国内唯一拥有完整风电产业链经营模式的风电产业服务商。(方正证券 华 欣)

　　长航油运（600087）

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　　公司近日公告已于07年12月完成了非公开发行股票工作，发行完成后，控股股东全部海上运输资产已经注入本公司，受此影响，公司07年度实现归属于母公司所有者的净利润较上年同期大幅增加，经测算预计07年公司实现归属于母公司所有者的净利润同比增长50%以上。二级市场上，该股的基本面变化较大，业绩出现拐点，机构资金高度关注。其走势呈现控盘形态，未来有拉升可能，建议介入该股。

　　西藏天路（600326）

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　　公司近日公告预计07年度净利润同比增长50%以上。由于地处矿产资源丰富的西藏，公司与西藏自治区地质矿产勘查开发局第二地质大队签订冲江及冲江西铜矿合作风险勘查开发意向书，以矿山后续勘探及开发资金投入占70%的股份，计划用2-3年的时间将冲江铜矿建成一期年产2万吨规模，二期达到年产3万吨以上规模的金属铜选厂。二级市场上，该股由于发展战略变化，其走势相当独特，有资金长期潜伏，可介入。

　　中兴通讯（000063）

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　　公司近日公告集团海外业务经营规模扩大，预计07年净利润较上年同期增长50%－70%。公司属于3G设备龙头，TD-SCDMA优势明显，能够独立提供从系统设备到终端全套设备，预计市场份额30%以上，CDMA2000占有份额在18%左右。在中国政府加大对自主创新扶持力度的政策主导下，随着3G大规模商用，TD-SCDMA未来在中国通信行业中的地位日益明朗。公司基本面面临重大拐点。二级市场上，该股近期走势明显与大盘背离，股价连续创出历史新高，后市可介入。（西南证券 罗栗）

　　武汉健民（600976）

　　公司在医药市场有一定知名度，以婴幼保健品为主要发展方向，是全国中成药小儿用药生产基地。公司拥有龙牡壮骨颗粒、健民咽喉片和健脾生血颗粒等80多个名牌产品系列，其中龙牡壮骨颗粒是国家首批三个一级中药保护品种之一，该产品市场占有率高。公司合建的研究中心是湖北省乃至整个中南地区规模最大、研发设备最先进、技术力量最强的中药工程技术研究中心之一，研发实力极为雄厚。前期公司通过重组大鹏药业获得体外培育牛黄生产专利，目前大鹏药业已形成体外培育牛黄的生产能力，预计项目5年后完全达产。作为一种名贵中成药，天然牛黄资源奇缺，并受疯牛病影响国家已禁止使用进口天然牛黄，导致国内牛黄供求矛盾更加突出，为体外培育牛黄提供广阔盈利空间。二级市场上，该股平台建立得十分扎实，大箱体震荡后有望承接医药股的强势上涨，可关注。

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　　欧亚集团(600697)

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　　公司是具备持续竞争优势的区域百货领头羊，即吉林地区最大的百货零售企业，在吉林和沈阳地区拥有数十家百货门店。长远的战略规划、优秀的管理团队和成熟的业务扩张模式奠定了公司整体竞争力。公司已经形成“地产+商业”的成熟业务扩张模式，2008年有资产注入的预期。根据研究机构的预测，公司未来三年利润的复合增长率约为39%。近期在市场调整中，消费类个股表现出较强的抗跌性，考虑到公司2008年估值有较大优势，投资者可以重点关注。

　　武钢股份（600005）

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　　通过收购集团与公司钢铁主业配套的焦化、氧气、金属资源、能源动力、铁路运输等资产，其生产供应链体系得以延伸到上游煤焦化、工业气体制备、金属资源回收等领域。公司对钢铁主业生产所必须资源的控制能力得以增强，综合实力得以提高，成本控制也将更具优势。集团公司仍有进一步注入资产的可能，在钢铁行业并购重组愈演愈烈的背景下，以集团公司为依托，公司抓住机遇，以有效的资源整合打造更为成熟的资本运作平台，有助于公司在行业发展中取得先机，实现跨越式发展。公司未来几年将继续扩大主要产品的产能，前景看好。此外，公司还持有长江证券的股权，股权增值空间可观。基金年报显示，该股去年四季度获得基金的大幅增仓，显示其未来的发展获得机构投资者的首肯。二级市场上看，该股近期在半年线处获得强劲支撑，短线反弹力度强劲，后市有望继续稳步走高，短线可积极进行参与。(东方证券 沈阳)

　　众和股份（002070）

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　　今年进入春运高峰期，我国南方等11省市出现冰雪雨灾害天气，大批旅客滞留在汽车站、火车站，他们挤在各候车广场，面对突如其来的自然灾害，由于天寒地冻，不少旅客都对南方突然而来的严寒天气估计不足。到汽车站、火车站才发现棉衣不够都纷纷抢购棉衣，南方多个城市的大商场的棉衣都销售一空。而公司主营中高档棉休闲服装的开发、生产和销售，服装行业属受益板块。目前众和股份的股价还处于底部形态，且众和股份业绩较好，每股收益0.24元，是一只不可多得的中线建仓品种，建议投资者重点关注。（银河证券 董思毅）